[評論]大水泥企業(yè)紛紛加碼 廣西不是下一個貴州！

　　據(jù)媒體報道，扶綏新寧海螺水泥有限公司將在廣西崇左投資建設(shè)2條日產(chǎn)1萬噸水泥生產(chǎn)線項目，項目將在2019年啟動，2023年完工。上峰水泥近期公告，計劃通過產(chǎn)能置換方式在廣西都安建設(shè)一條日產(chǎn)5000噸新型干法水泥熟料生產(chǎn)線。紅獅水泥通過產(chǎn)能置換將在廣西新建兩條生產(chǎn)線。大型水泥企業(yè)紛紛加碼廣西并非偶然，除了本地市場外，通過西江連接的兩廣是一塊更大的蛋糕。對于這些動向，業(yè)內(nèi)有不一樣的聲音，悲觀者認(rèn)為廣西有可能會重蹈貴州市場崩塌的覆轍，應(yīng)叫停跨省產(chǎn)能置換，防止劃入產(chǎn)能過剩深淵，樂觀者則認(rèn)為不必過于擔(dān)憂，兩廣地區(qū)需求平穩(wěn)，未來還有一定的增長潛力。筆者通過分析，認(rèn)為產(chǎn)能置換項目在一定程度上有利于行業(yè)升級轉(zhuǎn)型，促進(jìn)良性競爭，不必視之為洪水猛獸，依托1.6億人口，接近3億噸消費(fèi)量的兩廣市場，廣西省也必然不會經(jīng)歷貴州般的崩塌。

　　2023年廣西熟料產(chǎn)能或?qū)⒔咏鼉|噸

　　據(jù)筆者統(tǒng)計，目前廣西在建和擬建水泥熟料生產(chǎn)線有10條之多，新增熟料產(chǎn)能超過1700萬噸，若這些生產(chǎn)線如期投產(chǎn)，到2023年廣西全省熟料產(chǎn)能將達(dá)到約9691萬噸，接近億噸，行業(yè)集中度將從2018年的64.34%下降至58.12%。

　　盡管近兩年廣西水泥產(chǎn)量持續(xù)下降，相比其他許多省對外來產(chǎn)能的戒備態(tài)度，廣西則顯得獨(dú)樹一幟，對水泥行業(yè)的發(fā)展持積極的態(tài)度。今年下半年，廣西工信廳今年發(fā)布了《自治區(qū)工業(yè)和信息化廳關(guān)于印發(fā)2019年下半年工業(yè)十大行業(yè)穩(wěn)增長政策意見的通知》支持水泥行業(yè)發(fā)展，其中提到政府將安排財政資金支持水泥企業(yè)開拓市場，鼓勵、支持企業(yè)開拓區(qū)內(nèi)外市場，擴(kuò)大水泥銷量。無論是政府的態(tài)度，還是企業(yè)的行為，眾多大型水泥集團(tuán)集中布局廣西，都是意在廣東市場。通過西江連接的兩廣市場是廣西水泥行業(yè)的立足點和延伸線。

　　圖1：廣西歷年新型干法熟料產(chǎn)能和行業(yè)集中度

　　數(shù)據(jù)來源：水泥大數(shù)據(jù)（https://data.ccement.com/）

　　兩廣地區(qū)人口增長亮眼，人均產(chǎn)量仍有增長空間

　　京津冀協(xié)同發(fā)展、長三角一體化和粵港澳大灣區(qū)是我國的國家級戰(zhàn)略發(fā)展區(qū)域。作為與區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展、人口因素息息相關(guān)的水泥行業(yè)，選擇正確的區(qū)域布局是生存之戰(zhàn)。以珠三角地區(qū)為核心的粵港澳大灣區(qū)是全國經(jīng)濟(jì)最有活力的地區(qū)之一，自然不會被水泥企業(yè)遺漏。盡管從人口總量看，珠三角相比京津冀和長三角不具優(yōu)勢，但增速卻較為亮眼！近年來京津冀人口增速持續(xù)下滑，2018年僅有0.2%的增長，總?cè)丝诩s1.1億，長三角地區(qū)2018年總?cè)丝诩s2.3億，近幾年也保持相對低速（不到1%）增長，相較之下兩廣地區(qū)人口增速保持上行趨勢，增速也在1%以上。

　　圖2：長三角VS兩廣地區(qū)VS京津冀人口增長情況

　　數(shù)據(jù)來源：水泥大數(shù)據(jù)（https://data.ccement.com/）

　　從自然資源、物流條件、市場需求等方面來看，廣西的未來更加接近安徽省而并非貴州省，廣西石灰石礦產(chǎn)資源豐富，質(zhì)地較好，有利于發(fā)展水泥產(chǎn)業(yè)，通過西江連接直面廣東市場。因此單單從產(chǎn)能的增速快來將貴州和廣西進(jìn)行對標(biāo)沒有足夠的邏輯性。從人均水泥產(chǎn)量數(shù)據(jù)對比，貴州省2018年人均產(chǎn)量達(dá)到3.09噸，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于全國平均水平（1.58噸）。廣西地區(qū)也達(dá)到2.40噸，并不算低，但合并兩廣地區(qū)看人均產(chǎn)量僅有1.72噸，隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和人口的增長，水泥需求仍有一定的增長空間。

　　圖3：各地區(qū)人均水泥產(chǎn)量對比（2018年，噸）

　　數(shù)據(jù)來源：水泥大數(shù)據(jù)（https://data.ccement.com/）

　　競爭將升級，從價格戰(zhàn)轉(zhuǎn)向綜合實力比拼

　　根據(jù)水泥大數(shù)據(jù)研究院《2019年中國各省市水泥行業(yè)發(fā)展水平報告》，廣西自治區(qū)技術(shù)能力指標(biāo)排名全國第二，其中大型生產(chǎn)線占比最高，達(dá)到72.13%。盡管區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平略顯落后，但廣西地區(qū)在生產(chǎn)線水平上當(dāng)仁不讓。自2008年臺泥進(jìn)入廣西市場，華潤、海螺和臺泥單足鼎立的局勢一直延續(xù)到如今，與此同時，本土企業(yè)魚峰集團(tuán)，外來者紅獅、南方也都不弱。水泥明星集聚的廣西保持著供需的基本平衡，譬如今年廣西公示的某產(chǎn)能置換項目目的是為了技術(shù)升級和上水泥窯協(xié)同處置項目，一定程度上有利于行業(yè)升級轉(zhuǎn)型，促進(jìn)良性競爭。

　　綜上，筆者認(rèn)為依托1.6億人口，接近3億噸消費(fèi)量的兩廣市場的廣西省并不會經(jīng)歷貴州市場般的崩塌。產(chǎn)能蜂擁進(jìn)入廣西固然有政府積極推動的因素，行業(yè)利潤高企才是根本原因，悲觀者善意的警示或呼吁是杯水車薪，或不能改變行業(yè)競爭即將升級的趨勢。經(jīng)過2015年的全行業(yè)低谷，相信水泥企業(yè)不會愿再讓歷史重演，未來水泥行業(yè)的競爭將由簡單的價格戰(zhàn)轉(zhuǎn)向全面綜合實力的比拼，綠色環(huán)保、技術(shù)升級、市場把控、協(xié)同發(fā)展才是水泥企業(yè)真正的“大考”！